1. 求国际金融高手指导~有两道题目求解~
一:先套算出美元与港币的比价:
USD/HKD=(121.40/15.70)/(121.60/15.60)=7.7325/7.7949(汇率相除,交叉相除)
再确定汇率
银行报出的价格前者为买入基准货币(这里是美元)的价格,后者为卖出基准货币的价格.本案中,客户卖出基准货币美元,也就是银行买入基准货币,用买入价7.7325
二:
三个月远期汇率USD/SGD=(5.2130-0.0160)/(5.2160-0.0110)=5.1970/5.2050
远期汇率用点数表示前大后小,说明远期汇率低于即期汇率,远期外汇汇率贴水,基准货币美元贬值
十二个月的远期汇率:USD/SGD=(5.2130+0.0020)/(5.2160+0.0080)=5.2150/5.2240
远期汇率用点数表示前小后大,说明远期汇率高于即期汇率,远期外汇汇率升水,基准货币美元升值
2. 帮忙做两道国际金融的题,急…………
3. 高分求高手帮做国际金融题目
国际金融试题
一、单项选择题(本大题共16小题,每小题1分,共16分)
在每小题列出的四个备选项中只有一个是符合题目要求的,请将其代码填写在题后的括号内。错选、多选或未选均无分。
1.弹性价格货币模型认为,当其他条件不变时,( )
A.本国货币供给增加,导致本币升值 B.本国收入增加,导致本币升值
C.本国利率上升,导致本币升值 D.本国价格上升,导致本币升值
2.当金融危机来临时,发挥重要“最后贷款人”职能的国际金融机构是( )
A.世界银行 B.国际清算银行
C.国际货币基金组织 D.国际金融公司
3.IMF创造的特别提款权( )
A.具有内在价值 B.可用于贸易与非贸易的国际支付
C.依据份额向会员国政府有偿分配 D.是一种账面资产
4.当国际资本流动的利率弹性为零时,B/P是一条( )
A.水平曲线 B.垂直曲线
C.正斜率曲线 D.负斜率曲线
5.在香港外汇市场上,中国银行报出美元与港元即期汇率:USD1=HKD7.8420—7.8460,1个月掉期率:70—50,则美元兑1个月远期港元的实际汇率为( )
A.7.1420—7.3460 B.7.8350—7.8410
C.7.8490—7.8510 D.8.5420—8.3460
6.接本试卷第5小题,美元或港元1个月远期汇率的变动趋势为( )
A.港元对美元升水 B.美元对港元升水
C.港元对美元贴水 D.本币对外币贴水
7.企业在境外选择交叉上市的主要障碍是按照东道国证券监管部门要求执行( )
A.信用评级标准 B.资产规模标准
C.信息披露标准 D.主板市场上市资格标准
8.国际租赁业务中的租赁利率等于( )
A.租赁净收益与利润之比 B.融资成本与租赁收益之比
C.设备购置成本与融资成本之比 D.租赁收益与租赁净投资之比
9.欧洲货币市场交易的货币是( )
A.欧元 B.美元
C.欧洲英磅 D.欧洲马克
10.要求成员国取消经常项目下的货币兑换限制的国际金融机构是( )
A.BIS B.IMF
C.IBRD D.IDA
11.世界银行集团包括( )
A.IBRD+IMF+IFC B.IBRD+IDA+BIS
C.IBRD+IDA+IFC D.IBRD+BIS+IFC
12.在银行间外汇市场上充当基础货币的是( )
A.美元、英磅、日元、欧元 B.美元、英磅、加元、日元
C.美元、英磅、欧元、港元 D.美元、英磅、欧元、澳元
13.政府间的经济与军事援助记录在( )
A.经常账户 B.资本账户
C.金融账户 D.储备资产账户
14.趋同标准规定参加欧元的成员国长期利率不能超过通货膨胀最低的3个成员国平均水平的( )
A.1.5个百分点 B.2个百分点
C.2.5个百分点 D.3个百分点
15.美元汇率持续疲软会引起( )
A.黄金价格上升 B.黄金价格下降
C.黄金价格不变 D.黄金货币化
16.固定价格水平下的蒙代尔—弗莱明模型表明在固定汇率制下( )
A.货币政策有效 B.财政政策有效
C.收入政策有效 D.汇率政策有效
二、多项选择题(本大题共5小题,每小题2分,共10分)
在每小题列出的五个备选项中至少有两个是符合题目要求的,请将其代码填写在题后的括号内。错选、多选、少选或未选均无分。
17.某种货币充当储备货币必须具备的条件是( )
A.可兑换性 B.普遍接受性
C.国际性 D.充分流动性
E.内在价值相对稳定性
18.确保欧元与欧洲经济联盟启动与稳定运行的重要文件有( )
A.《马斯特里赫特条约》 B.《欧洲联盟条约》
C.《稳定和增长公约》 D.《欧元的法律地位》
E.《新的货币汇率机制》
19.根据IS—LM—BP模型,在浮动汇率制度下( )
A.货币政策有效 B.财政政策有效
C.货币政策无效 D.财政政策无效
E.收入政策有效
20.择期外汇业务中,当远期汇率贴水时,( )
A.银行以择期期初汇率作为买入价 B.银行以择期期初汇率作为卖出价
C.银行以择期期末汇率作为买入价 D.银行以择期期末汇率作为卖出价
E.银行卖出贴水的择期远期外汇时不计贴水
21.国际投机资本的高流动性与高投机性对资本流入国危害大,表现在( )
A.影响其外债清偿能力 B.降低其国家信用等级
C.导致其国际收支失衡 D.其货币汇率剧烈波动
E.其金融市场陷入混乱
三、名词解释题(本大题共3小题,每小题2分,共6分)
22.相对购买力平价
23.QFII
24.利息套汇
四、判断分析题(本大题共3小题,每小题4分,共12分)
判断正误,在题后的括号内,正确的划上“√”,错误的划上“×”,并简述理由。
25.欧洲货币市场中的离岸金融中心是以市场所在国的强大经济实力和巨额资金积累为基础的。 ( )
26.吸收分析法认为,货币贬值能否有效地调节国际收支取决于总收入与总支出对吸收的引致程度。 ( )
27.外汇银行的外汇买入价与外币现钞买入价有差异。 ( )
五、简答题(本大题共4小题,每小题6分,共24分)
28.为什么持有外汇储备会有机会成本?
29.提高法定准备金率可以改变本国国际资本流动方向吗?为什么?
30.外币期权交易有什么特点?
31.浮动汇率制有哪些优点?
六、计算题(本大题共2小题,每小题6分,共12分)
32.已知租赁设备的购置成本100万美元,租期2年,租金每年均等支付,租赁利率7%,请用年金法计算每期租金和租金总额。
33.中国工商银行公布的外汇牌价:
2008年1月4日 欧元1=人民币10.7342,
2008年6月10日 欧元1=人民币10.7930
请计算欧元对人民币汇率的变化幅度。
七、论述题(本大题共2小题,每小题10分,共20分)
34.试述影响人民币汇率变动的主要因素。
35.试述欧元启动对现行国际金融体系的挑战。
4. 国际金融的一道题
(1) USD 1 = CHF 1.4200瑞士法郎贬值,放弃期权,做期权损失期权费181560,6个月后现货交易即支付1000万瑞士法郎需要美元1000万/1.42=704.2254万.做了期权,损失了期权费181560
(2) USD 1 = CHF 1.3700,瑞士法郎升值,执行期权,即以USD1=CHF1.3900价格买入瑞士法郎1000万,实际支付美元:1000万/1.39+181560=737.5805万,如果不做期权保值,需要支付:1000万/1.37=729.9270,汇率差不足抵补
期权费
(3) USD 1 = CHF 1.4500,瑞士法郎升值,放弃期权,支付瑞士法郎需要的美元数为:1000万/1.45=689.6552万,做了期权,损失了期权费181560
5. 关于国际金融的一道题目,求高手解答TAT!
以前学过的内容,有点忘了,不知道对不对啊。。。
利率互换后A借浮动,B借固定
总筹资成本减少12.5%+ LIBOR%-10% -(LIBOR+0.5%)=2%
再减去银行收取的利益则A,B的总筹资成本实际减少为1.8%
1.利益均分,A与B各减少0.9%,则A的筹资成本为11.6%(12.5%-0.9%),B的筹资成本为LIBOR%-0.9%
2.B公司分70%,A公司分30%,就是将1.8%分7成给B,3成给A,再在A与B的原本的筹资成本的基础上减去相应数值就可以了。
6. 求大神帮忙,国际金融题
即期买入20万英镑需要美元数=20万*1.9880,存一年后本息和=20万*1.9880*(1+6%)
20万*1.9880美元的机会成本=20万*1.9880*(1+4%)
远期汇率GBP1=(USD1.9860-0.0200)/(1.9880-0.0190)=1.9660/1.9690
远期卖出20万英镑,可获得美元=20万*1.9660
损益=20万*1.9660-20万*1.9880+20万*1.9980*6%-20万*4%
=20万*(1.9660-1.9880)+20万*(6%-4%)
=11576美元
7. 各位高手,请帮忙解答一道国际金融的习题,实在是想不出来了。
1)若GBP/USD的汇水年率为年贴水率2% (因为英镑利率高于美元利率,则远期汇率为贴水,2)、3)同)
,则:100万GBP6个月后可获本息:
100×(1+7.25%×1/2)=103.625(万GBP)
即期可换169.8万USD,6个月后的本息
169.8×(1+4.75%×1/2)=173.833(万USD)
再换成英磅,得
173.833 ÷[1.6990×(1-(2%×1/2))]=103.349(万GBP)
通过上述计算可知,持有英镑比持有美元更有利
(103.625﹥103.349)
2)若GBP/USD的汇水年率为贴水年率2.5%,则即期可换169.8万USD,6个月后本息
169.8×(1+4.75%×1/2)=173.833(万USD)
再换成英磅,得
173.833÷[1.6990×(1-2.5%×1/2)]=103.610(万GBP)
通过上述计算可知,持有英镑与持有美元相差无几
(103.625≈103.610)
3)若GBP/USD的汇水年率为年贴水率3%,则:
100万GBP6个月后可获本息
100×(1+7.25%×1/2)=103.625(万GBP)
即期可换169.8万USD,6个月后本息
169.8×(1+4.75%×1/2)=173.833(万USD)
再换成英磅,得
173.833
÷[1.6990×(1-3%×1/2)]=103.873(万GBP)
通过上述计算可知,持有美元比持有英镑美元更有利
(103.625﹤103.873)
8. 两个国际金融的题目求解
1.根据:投资=个人储蓄+政府预算盈余+国外部门储蓄(贸易赤字)
贸易赤字=7150+1870-8080=940
A国当年的经常帐户差额是逆差940货币单位
2.银行报价GBP0.6620~0.6625,0.6620为基准货币(这里是英镑)买入价,0.6625为基准货币的卖出价,公司投资英镑,即银行买入英镑,按银行买入价计算,1000万英镑,公司收到美元:662万美元.
需要说明:GBP0.6620~0.6625这个报价有问题,如果照此,应该GBP/USD=GBP0.6620~0.6625,而实际上英镑值比美元要大.